Tuning in to Frequencies: How Global Assets Align with U.S. Put-Call Parity Residuals
تُثبت هذه الورقة أن فجوة التسعير بين مؤشر (SPX) ومؤشر (RUT)، والتي تُفهم تقليدياً من خلال منظورات محايدة للمخاطر، تُفسَّر بشكل كبير من خلال فرص استثمارية متبقية في المقياس الحقيقي تلتقطها الأصول العالمية (IEFA، IGOV، IAU)، مما يشير إلى أن فرض تكافؤ "الخيار للنداء" برأس مال محدود يعكس ديناميكيات الاستثمار في العالم الحقيقي بدلاً من مجرد إخفاقات في التحوط.