Adaptive Tail Correction for Extreme Value Modelling: A Power Log Hybrid Extension of the GEV Distribution
본 논문은 금융 및 보험 데이터셋에서 극단적 분위수의 정확도를 크게 향상시키기 위해 생존 꼬리의 경직성을 적응적으로 교정하는 동시에 불필요한 경우에는 고전적 모델로 복귀하는, 일반 극값 분포(Generalized Extreme Value distribution)의 유연한 파워 로그 하이브리드 확장형인 PLH-GEV를 제안한다.