🔢 数学

A CGMY-Hawkes Clock Model: Esscher Martingale Measures and Model-Preserving Minimal Entropy under Self-Exciting Jump Activity

本文引入了一种CGMY-Hawkes时钟模型,其中跳跃活动通过自激效应产生聚类,同时保留了CGMY跳跃幅度律,建立了两参数Esscher变换在测度变换下仍能保持这种自激性的结论,推导出了唯一的保持模型的最小熵鞅测度,并提供了显式依赖于激发参数而非仅依赖于平均强度之精确欧式期权定价公式。

Imen Ben Abdelwahed2026-10-26
🔢 数学

The Geometric Product of í µí² Vectors: a Grade-Spectrum Theorem, Exact Second Moments, and a Two-Scale Cut-off for Random Versors

本文建立了一个全面的几何积定理,该定理将克利福德代数向向量(versors)的平方坐标与各阶能量分布表示为其相关正交映射的行列式,从而揭示了其与克劳奇特变换(Krawtchouk transforms)、自旋群重构以及正交群上随机游走混合时间之间的深层联系。

Balasaheb B. Waphare2026-10-23