Parameter Estimation for the Vasicek Process with Microstructure Noise
Dit artikel stelt kernel smoothing- en maximum likelihood-methoden voor en valideert deze voor het schatten van parameters van het Vasicek-proces onder microstructuurruis, waarbij de sterke consistentie en nauwkeurigheid ervan wordt aangetoond door middel van theoretische analyse, numerieke simulaties en empirische toepassing op gegevens van de Shanghai Stock Exchange.