Exact Differentiable Inference for Fractional Stochastic Volatility: ADavies–Harte-Reparameterized Hamiltonian Monte Carlo Posterior of the Hurst Index, with Application to the VN30 Frontier Index
यह शोध पत्र डेविस-हार्ट सर्कुलेंट-एम्बेडिंग एल्गोरिदम को हैमिल्टोनियन मोंटे कार्लो में एकीकृत करके फ्रैक्शनल स्टोकेस्टिक वोलेटिलिटी मॉडल्स में हर्स्ट इंडेक्स के लिए एक सटीक, डिफरेंशिएबल बेयसियन इन्फरेंस विधि प्रस्तुत करता है, जिससे कम्प्यूटेशनल दक्षता प्राप्त होती है और अनबायस्ड पोस्टीरियर अनुमान प्राप्त होते हैं जो बायस्ड व्हिटल एप्रोक्सिमेशन्स के विपरीत, VN30 इंडेक्स के लिए रफ वोलेटिलिटी परिकल्पना को खारिज करते हुए लॉन्ग-मेमोरी डायनेमिक्स का समर्थन करते हैं।